白福是个孤儿。
那是上世纪四十年代末，一支解放军的大部队路过家乡，十六岁的白福跟在部队后面看热闹，十分羡慕当兵人手里的枪。
一位首长停下来，问他：“小兄弟，你想当兵吗？”
白福说：“想。”
于是，白福就成为了一名解放军战士。经历多次战火的洗礼，白福内心充满了对人民的热爱，锻炼成为一名优秀的军人。这些年里，他一直给收他当兵的首长做通讯员。
有一天，部队在驻地休整，白福去秀水河边给首长的大黑马饮水。这时他看见一个小女孩在河边玩耍，不慎跌入水中。白福纵身跳入水中，原来正值雨季河水很深，他奋力把小女孩举过头顶，推向河岸，他自己却沉入水中。
部队首长听说白福救人落水，立刻安排水性好的战士下河寻找白福，但是，三天也没找到踪影。
最后，战友们找来白福的遗物，在秀水河附近埋了一个衣冠冢，留作纪念。随后，部队就走了。
话说白福沉入秀水河里，迷迷糊糊的，由两个家伙引他向深水处走去。走了大约一里地的路程，只见水中另有天地，一个府邸呈现在眼前，里面还有一个座宫殿。进入宫殿，殿上威严地坐着一个人。这时引他入殿的一个家伙说：“这位是河神。”让白福给河神下跪。河神面色和蔼，对那两个家伙说：“白福当过兵，给他讲一讲我们的规矩，就让他当一名卫兵吧。”
白福成为河神府邸卫队中的一员。
转眼三年过去了。河神说：“白福，你重生的机会就在明天，有一个卖货总是短斤少两的郎老华头，明天路过秀水河。只要你把他拖下水，让他做你的替身，你就可以投胎转世了。”
白福说：“我怎么才能把他拖下水呢？”
引他入河神府邸的一个水鬼说：“这还不简单，把他的秤砣拉下水，托在水面上，把他引向深水处，他就上不去了。”
白福心想：这个主意倒也不错。
白福一大早就去河边，等那个卖货郎老华头了，等了一个时辰，终于等来了一个卖货的老头。白福看了一眼老华头，确实一脸奸诈。
白福把老华头的秤砣拉下，落在水上，溅起一片水花。
老华头猫腰伸手去捡秤砣，秤砣却向河心飘去。老华头走一步，伸手去够秤砣，秤砣又飘开了。老华头站起来，秤砣又飘回来。老华头说：“秤砣哪有掉在水上不沉底的？既然秤砣落水不沉底，那就不是什么好东西！秤砣我不要了。”
老华头转身走了。白福失手了，他遇见了高手。众水鬼嘲笑说：“做都做了，为什么不干脆拖住他的腿，拉入深水区不就大功告成了吗？”
总之，白福失败了。
河神看白福忠厚老实，就让他做了卫队长。
转眼又过了三年。有一天，河神对白福说：“白福，明天有一个杀猪的刘瘸子路过秀水河，你把他拖下水，让他做你的替身，你就可以投胎转世了，千万不要心慈手软那！”
白福说：“是的，河神，我记住了。”
白福早早守在河道和路的交汇处，等候那个杀猪的。等了一个时辰，一个挑着猪肉绊子的瘸子走过秀水河。白福不再犹豫，拉着刘瘸子的后脖领就往河深水处走去。刘瘸子被白福拉倒，刘瘸子说：“我的小妈呀！我死了不要紧，你可怎么活呀？”
白福一听，这刘瘸子是个孝子，让他做了替死鬼太可惜了。自己已经习惯了水鬼生活，心一软，就把刘瘸子放了。刘瘸子挑着猪肉绊子走了。
结果，白福被众水鬼一顿奚落。白福的脸红一阵白一阵，也没觉得自己做错了什么事。
河神笑着说：“那个刘瘸子没有妈，他管他老婆叫小妈，你误会他说的话了。”
又是三年过去了，白福不再奢望投胎转世。可是，有一天，河神说：“白福，有一个薄命女子将要骑车子过河，在河心掉了车链子，让她做你的替身。”
白福说：“是的，河神。”
白福早早的等在河心，等待那女子的出现。一个时辰过去，一个漂亮的姑娘骑着自行车过来，河水也不深，自行车行驶到河道中央。突然，车链子掉了，姑娘身子向一边倾倒。
白福看着这个姑娘感觉很眼熟，一时想不起来。白福一把扶住姑娘。
姑娘下了车，说：“大哥，谢谢你！我刚才也没看见你呀！难道你是从天而降的神仙吗？”
白福笑着说：“我不是什么神仙，就是一个当兵的。”
姑娘说：“大哥，我看你怎么特眼熟呢？太像九年前在这秀水河救我的白福大叔。”
白福一听，眼泪落了下来，为了救眼前的这个姑娘，自己已经做了九年的水鬼。姑娘居然没有忘记自己，心里很是欣慰。
白福扛着自行车走上河岸，把车链子接连上。说：“大妹子，你走吧。”白福手上沾了黑乎乎的机油。
姑娘拿出白手绢，说：“大哥，你擦擦手吧。”
白福说：“没事，一会我用河里的沙子一撮就干净了。”
白福的心里有了这姑娘，他还想见到这姑娘一面，哪怕看到她的身影也好。
奇怪的事发生了，连续三天，白福在河心遇见这姑娘，姑娘的车链子都是在河心掉链子。每次都是白福出现，帮助了姑娘。姑娘说自己叫小倩，是乡供销社的售货员，白福没敢报自己的真名，说自己叫白富。
白福陪小倩走了很远的路，一直送到小倩的单位。
从此，白福经常陪小倩一同上班。后来，他们相爱了。可是，白福心里很不是滋味，自己明白人鬼殊途。
有一天，小倩拉着白福去照相馆。白福说：“还是别去了，我还有工作要做。”
小倩说：“不差这一会，照完相就让你走。”
他们来到照相馆，师傅给他们照了一张合影，并告诉一周之后来取。
一周后，小倩来取照片，照片上只有小倩一个人，头倾向右侧，却没有白大哥的头像。
小倩说：“师傅，你这照片是怎么照的，技术太差劲了，怎么就少了一个大活人呢？”
师傅说：“孩子，你是怎么认识这个当兵的？你见过她的家人吗？”
小倩说：“我是在秀水河认识他的，没见过他的家人。”
师傅说：“他很可能不是人哪！”
小倩说：“你什么意思？他是一个好人。”
师傅摇摇头，叹了口气。
小倩想找到白大哥，问个明白，可是，一连几天也见不着他。
这一天，河神说：“白福，明天青山路的坡路上有个当兵的拦惊马，会当场被马踢死，你可以借尸还魂，去和心爱的女人成婚吧，机不可失呀！”
白福说：“是，河神。”
白福掐准时辰，来到青山路坡路上，他看见一个小男孩在路边玩耍，一个当兵的走过来。突然，一匹黑马狂奔而来，直向小男孩而去。当兵的冲了过去，一把将小男孩推向路边，向黑马奔去。
白福被这个当兵的行为所感动，忘了自己是来干什么的了，冲上去一把将那个当兵的推向路边。白福飞身跨上黑马，双手狠狠抓住马的鬃毛，黑马被白福治服了。
白福虽然救了那个当兵的，但是心里还是有些失落，不能复生就无法和心爱的人在一起。
白福见到河神，白福说：“河神，我不忍心不救那个当兵的，我又失败了。”
河神说：“白福，你的义举我已经报给阎王了，阎王已经准你还阳了。”
白福说：“我拿什么还阳啊？”
河神说：“你的身体在我的水晶宫里呢，还给你还阳去吧。”
白福用自己的身体恢复了生命，高高兴兴地去找小倩。小倩又喜又忧的说：“白大哥，你到底是不是人呀？”
白福说：“妹子，我是人。我就是救你的白福，后来到了另一个世界生活了九年多，我做了一些善事，感动了神仙，又让我回来了。”
小倩带着白福去了照相馆，又照了合影。一周后，小倩去拿照片，这回洗出来的照片是双人照片。
小倩和白福结婚了，他们过着自由自在的生活，虽然不是大富大贵，却过得十分舒心惬意。